Недавно официальный аккаунт WeChat [Photovoltaic Information] (PV-info) сообщил, что 5 августа Народный банк Китая, Национальная комиссия по развитию и реформам и еще семь ведомств совместно опубликовали «Руководящие указания по финансовой поддержке новой индустриализации».
В документе говорится, что предприятиям, отвечающим установленным критериям в развивающихся отраслях, таких как информационные технологии следующего поколения, базовое и промышленное программное обеспечение, интеллектуальные (подключенные) транспортные средства, новые источники энергии, новые материалы, высокотехнологичное оборудование, пространственно-временная информация, коммерческая аэрокосмическая отрасль, биомедицина, а также сетевая и информационная безопасность, будет оказана поддержка в привлечении средств на многоуровневых рынках капитала. Будут продвигаться инвестиционные реформы и улучшена долгосрочная оценка инвестиционных институтов. Государственные инвестиционные фонды, фонды государственных предприятий, страховые компании и другие долгосрочные фонды будут поощряться к ускорению развития перспективных отраслей, уделяя особое внимание будущему производству, будущему информационному обеспечению, будущему материаловедению, будущему энергетике, будущему космосу и будущему здравоохранению, обеспечивая при этом управляемые риски. В документе также подчеркивается важность развития системы финансовых стандартов, поддерживающей переход высокоуглеродных отраслей к «зеленой» и низкоуглеродной экономике. Будет усилено применение диверсифицированных «зеленых» финансовых инструментов, таких как «зеленые» кредиты и «зеленые» облигации, в процессе перехода обрабатывающей промышленности к «зеленой» и низкоуглеродной экономике.
Придерживаться принципа «создавать, а не разрушать» и поощрять банки поддерживать проекты и предприятия в высокотехнологичных отраслях, которые соответствуют усовершенствованиям в области «зеленых» и низкоуглеродных технологий и политике обновления мощностей. Улучшить механизмы стимулирования и ограничения «зеленого» финансирования, поощрять финансовые учреждения к разработке финансовых продуктов, поддерживающих «зеленое» производство, увеличить инвестиции в охрану окружающей среды, энергосбережение, водосбережение, экологически чистое производство, комплексное использование ресурсов, «зеленое» производство и низкоуглеродное развитие, а также поддерживать «зеленую» и низкоуглеродную трансформацию и модернизацию «зеленых» предприятий.
Народный банк Китая и семь других ведомств совместно выпустили «Руководящие указания по финансовой поддержке новой индустриализации».
В целях всестороннего воплощения духа Третьего пленума 20-го Центрального комитета КПК, реализации решений Национальной конференции по содействию новой индустриализации и ускорения построения сильной финансово-производственной державы, Народный банк Китая, Министерство промышленности и информационных технологий, Национальная комиссия по развитию и реформам, Министерство финансов, Государственное управление финансового надзора, Комиссия по регулированию ценных бумаг Китая и Государственное управление валютного контроля недавно совместно выпустили «Руководящие указания по финансовой поддержке новой индустриализации» (далее именуемые «Указания»).
Руководствуясь идеями Си Цзиньпина о социализме с китайской спецификой в новую эпоху, в «Законах» финансовая система рассматривается как ее основополагающая цель и ключевая мера предотвращения и урегулирования финансовых рисков для реальной экономики. Сосредоточившись на главной стратегической задаче новой индустриализации, «Законы» углубляют структурную реформу финансовой системы, ориентированной на спрос, укрепляют координацию отраслевой и финансовой политики и предоставляют высококачественные финансовые услуги для содействия новой индустриализации и ускорения развития новых производительных сил. Придерживаясь дифференцированных мер политики и обеспечивая как поддержку, так и контроль, «Законы» способствуют ускоренному переходу отраслей на рынки среднего и высокого ценового сегмента и предотвращают эскалацию конкуренции. К 2027 году финансовая система, поддерживающая высокотехнологичное, интеллектуальное и экологически чистое развитие обрабатывающей промышленности, в значительной степени созреет, а ее адаптивность к меняющимся условиям предоставления услуг значительно повысится.
В представленных рекомендациях предлагаются целенаправленные меры поддержки ключевых областей новой индустриализации. Будут оптимизированы инструменты финансовой политики для поддержки ключевых технологических продуктов и исследований, будет обеспечено привлечение долгосрочного капитала по различным каналам для трансформации научно-технических достижений, будут усилены комплексные финансовые услуги для ключевых предприятий в производственной цепочке, а также будут повышены возможности технологических инноваций в промышленности и устойчивость цепочки поставок в производственной цепочке. Будут разработаны пять основных направлений, включая финансирование науки и технологий, «зеленое» финансирование и цифровое финансирование. Будет углублена модель финансовых услуг в производственной цепочке, основанная на «кредите данных» и «кредите материалов», для поддержки трансформации и модернизации традиционных отраслей, а также развития и роста новых отраслей. Будут усовершенствованы механизмы управления кредитами и финансовые продукты, связанные с трансфером промышленности в центральных и западных регионах, а также будет стимулироваться концентрация и специализированное развитие финансовых ресурсов в промышленных кластерах. Будет продвигаться ряд мер по упрощению трансграничных финансовых услуг, включая расчеты по торговле, управление фондами, инвестиции и финансирование, для поддержки рационального размещения отраслей и расширения пространства для развития, тем самым укрепляя внутренний оборот.
В рекомендациях укрепляются возможности предоставления финансовых услуг и долгосрочные механизмы поддержания разумной доли инвестиций в производственный сектор. Финансовые учреждения будут совершенствовать свои внутренние механизмы обслуживания производственного сектора, создавать отдельные кредитные планы для производственного сектора и разрабатывать дифференцированную кредитную политику, адаптированную к конкретным отраслям и этапам роста предприятий. Они будут развивать междисциплинарную команду специалистов в области науки и техники, промышленности и финансов, поощряя финансовые учреждения к созданию комплексных команд по финансовому управлению и обслуживанию. Они создадут и улучшат четыре механизма: межведомственную координацию и продвижение, политические стимулы и ограничения, поддержку на местном уровне и скоординированное предотвращение и контроль рисков. Они будут использовать руководящую роль структурной денежно-кредитной политики и макрокредитной политики для повышения интенсивности, точности и эффективности финансовой поддержки новой индустриализации.
На следующем этапе Народный банк Китая и Министерство промышленности и информационных технологий будут совместно с соответствующими ведомствами всесторонне содействовать реализации различных мер, изложенных в «Мнениях», углублять промышленно-финансовое сотрудничество, совершенствовать систему финансовой поддержки новой индустриализации и оказывать более мощную финансовую поддержку для ускорения продвижения новой индустриализации.
приложение:
Народный банк Китая, Министерство промышленности и информационных технологий, Национальная комиссия по развитию и реформам, Министерство финансов, Государственное управление финансового надзора, Комиссия по регулированию ценных бумаг Китая, Государственное управление валютного контроля
Руководящие указания по финансовой поддержке новой индустриализации
Промышленность — это основа нации и краеугольный камень высококачественного экономического и социального развития. Достижение индустриализации нового типа является ключевой задачей в комплексном укреплении национальной мощи и возрождении Китая посредством модернизации по китайскому образцу. Для ускорения развития сильной финансовой и производственной державы и создания финансовой системы, совместимой с продвижением индустриализации нового типа, предлагаются следующие соображения.
1.Общие требования
Руководствуясь идеями Си Цзиньпина о социализме с китайской спецификой в новую эпоху, мы будем всесторонне воплощать в жизнь дух 20-го съезда Коммунистической партии Китая и Второго и Третьего пленумов 20-го Центрального комитета, реализовывать планы Национальной конференции по содействию новой индустриализации, в полной мере, точно и всесторонне реализовывать новую концепцию развития, координировать развитие и безопасность, а также твердо отстаивать финансовые услуги для реальной экономики как нашу основополагающую цель и основополагающую меру предотвращения и разрешения финансовых рисков. Мы будем придерживаться рыночно-ориентированных и правовых принципов, сосредоточимся на основных стратегических задачах новой индустриализации, углубим структурную реформу финансового предложения, углубим промышленно-финансовое сотрудничество, укрепим координацию промышленно-финансовой политики и повысим интенсивность, точность и эффективность финансовой поддержки. Мы будем предоставлять высококачественные финансовые услуги для построения современной промышленной системы, основанной на научно-технических инновациях и поддерживаемой передовым производством, неуклонно продвигая новую индустриализацию и ускоряя развитие высокоэффективных производительных сил. Мы будем придерживаться дифференцированной политики, обеспечивая как поддержку, так и контроль, чтобы способствовать ускоренному развитию отраслей в направлении рынков среднего и высокого ценового сегмента и предотвратить «инволюционную» конкуренцию.
К 2027 году финансовая система, поддерживающая высокотехнологичное, интеллектуальное и экологичное развитие обрабатывающей промышленности, в значительной степени созреет, и её ассортимент значительно расширится. Кредиты, облигации, акции, страхование и другие финансовые инструменты будут более тесно связаны и взаимосвязаны, что позволит эффективно предотвращать сквозные финансовые риски, а также повысит адаптивность предоставляемых услуг. Потребности производственных предприятий в кредитовании будут полностью удовлетворены, количество и масштабы выпуска облигаций производственными предприятиями будут продолжать расти, а уровень акционерного финансирования значительно улучшится.
2. Поддержка повышения потенциала промышленных технологических инноваций и устойчивости производственной и снабженческой цепочек.
(1) Оптимизировать инструменты финансовой политики для поддержки ключевых технологических и продуктовых исследований. Использовать стимулирующую роль структурных инструментов денежно-кредитной политики, чтобы направлять банки на предоставление среднесрочного и долгосрочного финансирования ключевых технологических и продуктовых исследований в ключевых производственных цепочках, таких как интегральные схемы, промышленные станки, медицинское оборудование, серверы, приборы, базовое программное обеспечение, промышленное программное обеспечение и передовые материалы. Поощрять все финансовые учреждения, исходя из их соответствующих функций, использовать соответствующие финансовые продукты и инструменты для обслуживания проектов по реконструкции промышленной базы и крупных исследовательских проектов в области технологического оборудования. Для технологических компаний, достигших прорывов в ключевых основных технологиях, будет внедрен «зеленый канал» для финансирования путем листинга, слияний и поглощений, а также выпуска облигаций. Увеличить поддержку продвижения и применения первого в своем роде крупного технологического оборудования, первых партий новых материалов, первого издания программного обеспечения, а также специализированных, инновационных малых и средних предприятий, высокотехнологичных предприятий, предприятий-единорогов и ключевых предприятий производственной и логистической цепочки.
(2) Внедрить долгосрочные фонды и развивать долгосрочный капитал для ускорения трансформации научно-технических достижений. Поддерживать сотрудничество между финансовыми учреждениями и агентствами посредничества в сфере технологий для изучения и разработки диверсифицированных моделей финансирования, направленных на активизацию ресурсов и достижений в области научно-технических исследований и разработок. Реализовать специальный проект «Финансовая интеграция технологической отрасли», проводить инвестиционные и финансовые роуд-шоу «Одна цепочка в месяц» и программу «Тысячи парусов и сотни лодок» для содействия размещению на бирже специализированных, инновационных и инновационных малых и средних предприятий. Оптимизировать систему оценки характеристик высокотехнологичных разработок, усилить руководство по ожиданиям при размещении на бирже и политическим стимулам, а также поощрять инвестиции социального капитала на ранних этапах, в малые, долгосрочные проекты и в высокотехнологичные разработки. Продвигать специализированные финансовые услуги, такие как кредитное финансирование, информационные ресурсы, финансовое консультирование и управленческое консультирование, для высококвалифицированных специалистов в области инноваций и предпринимательства. Поощрять сотрудничество фондов венчурного капитала с национальными центрами инноваций в обрабатывающей промышленности, университетами и научно-исследовательскими институтами, платформами инкубации предпринимателей, государственными учреждениями, обслуживающими малые и средние предприятия, пилотными платформами высокотехнологичного производства и пилотными подразделениями для внедрения результатов национальных ключевых программ НИОКР в промышленность с целью содействия трансформации и индустриализации научно-технических достижений. Развивать фонды вторичного рынка венчурного капитала, оптимизировать бизнес-процессы и механизмы ценообразования для передачи долей в фондах венчурного капитала, а также содействовать скоординированному развитию региональных рынков акций и фондов венчурного капитала. Поощрять бизнес-инкубаторы к изучению прямых инвестиций, фондов, долевого участия в аренде недвижимости, услуг в обмен на акции и других моделей инвестирования в инкубируемые компании. Поддерживать сотрудничество страховых учреждений с пилотными испытательными учреждениями в области инновационного страхового бизнеса.
(3) Укрепить финансовые услуги для ключевых предприятий и поддержать самостоятельное и контролируемое развитие производственной цепочки. Направлять финансовые учреждения к использованию различных инструментов, таких как кредиты, облигации, акции и страхование, для предоставления комплексных финансовых услуг ключевым ведущим предприятиям и важным вспомогательным предприятиям в производственной цепочке, предоставлять финансовые решения для стабильной работы предприятий, в большей степени подверженных влиянию внешних факторов, и поддерживать активное участие частных предприятий в построении самостоятельных и контролируемых производственных цепочек. Улучшить кредитную политику в сфере слияний и поглощений, поддержать ведущие предприятия в сосредоточении внимания на восходящих и нисходящих звеньях производственной цепочки для осуществления инвестиций по «заполнению» и «расширению» цепочки, а также способствовать скоординированному развитию всей производственной цепочки. Поддержать горнодобывающие компании в ускорении увеличения запасов и добычи важных минералов и повышении потенциала гарантирования поставок стратегических ресурсов при условии соблюдения национальной промышленной политики. Руководствуясь промышленным спросом, улучшить систему фьючерсных продуктов и способствовать стабильности поставок и цен на сырьевые товары.
3.Поддержите ускоренное строительство современной промышленной системы.
(4) Оптимизировать финансовые услуги для традиционного производства и содействовать промышленной трансформации и модернизации. Направлять банки к оптимизации кредитной политики на основе принципа поддержки и контроля, а также увеличивать финансовую поддержку высокотехнологичного, интеллектуального и экологически чистого развития традиционного производства, а также предприятий в расширении ассортимента продукции, повышении качества и создании брендов. Укрепить диверсифицированную финансовую поддержку цифровой трансформации обрабатывающей промышленности, особенно для малых и средних предприятий и поставщиков услуг цифровой трансформации. Использовать двойную функцию финансирования и финансирования товаров в рамках финансового лизинга для поддержки предприятий в цифровой трансформации производственного оборудования, модернизации и замене интеллектуального оборудования и программного обеспечения, приобретении экологически чистого оборудования и применении средств безопасности и аварийно-спасательного оборудования. Содействовать секьюритизации активов по кредитам в сфере финансового лизинга для обрабатывающей промышленности. Укрепить инновации в облигационной продукции для поддержки технологической трансформации и модернизации, строительства «умных» заводов и цифровой трансформации малых и средних предприятий. Поддерживать компании, акции которых котируются на бирже, в интеграции и модернизации отрасли посредством общего размещения акций, частного размещения и приобретения активов. Поощряйте страховые компании к активному развитию различных видов страхования в сфере технологий для обеспечения защиты от рисков, связанных с трансформацией и модернизацией обрабатывающей промышленности, а также для обеспечения безопасности корпоративных данных.
(5) Повышение качества и эффективности финансирования науки и техники, поддержка роста и развития новых отраслей и перспективного планирования будущих отраслей. Поддержка финансовых учреждений в разработке диверсифицированных, опосредованных моделей финансового обслуживания науки и техники, расширение кредитования науки и техники, а также увеличение инвестиций и гарантийных усилий в рамках облигаций научно-технических инноваций. Содействие использованию результатов оценки для специализированного, инновационного развития малых и средних предприятий, а также укрепление услуг по финансированию и повышению кредитоспособности. Полное внедрение «Системы инновационных баллов» и стандартизация развития кредитования под залог интеллектуальной собственности и других видов деятельности. Поддержка квалифицированных предприятий в новых отраслях, таких как информационные технологии следующего поколения, базовое и промышленное программное обеспечение, интеллектуальные (подключенные) транспортные средства, новые источники энергии, новые материалы, высокотехнологичное оборудование, пространственно-временная информация, коммерческая аэрокосмическая отрасль, биомедицина, а также сетевая и информационная безопасность, для привлечения средств на многоуровневых рынках капитала. Содействовать реформам в инвестиционной сфере, улучшать долгосрочную оценку инвестиционных институтов и поощрять долгосрочные фонды, такие как государственные инвестиционные фонды, фонды государственных предприятий и страховые компании, к ускорению развития будущих отраслей, уделяя особое внимание будущему производству, информационным технологиям, материалам, энергетике, космосу и здравоохранению, обеспечивая при этом управляемость рисков.
(6) Использовать движущую роль зеленого финансирования для поддержки зеленого, низкоуглеродного и циклического развития отраслей. Ускорить разработку системы финансовых стандартов, поддерживающей зеленую и низкоуглеродную трансформацию высокотехнологичных отраслей. Усилить применение диверсифицированных зеленых финансовых инструментов, таких как зеленые кредиты и зеленые облигации, в рамках зеленой и низкоуглеродной трансформации обрабатывающей промышленности. Придерживаться принципа «сначала создание, затем демонтаж» и поощрять банки поддерживать проекты и предприятия в высокотехнологичных отраслях, которые соответствуют направлению совершенствования зеленых и низкоуглеродных технологий и политики обновления мощностей. Улучшить механизмы стимулирования и ограничения зеленого финансирования, поощрять финансовые учреждения к разработке финансовых продуктов, поддерживающих зеленое производство, увеличить инвестиции в охрану окружающей среды, энергосбережение, водосбережение, чистое производство, комплексное использование ресурсов, зеленое производство и низкоуглеродное развитие, а также поддерживать зеленую и низкоуглеродную трансформацию и модернизацию зеленых заводов.
(7) Укрепить цифровую финансовую независимость и содействовать глубокой интеграции цифровой экономики и реальной экономики. Поддержать финансовые учреждения в использовании таких технологий, как большие данные, блокчейн и искусственный интеллект, для оптимизации бизнес-процедур и повышения эффективности обслуживания обрабатывающей промышленности, особенно малых и средних предприятий. Укрепить среднесрочную и долгосрочную кредитную поддержку для развития цифровой инфраструктуры, включая 5G, промышленный интернет и центры обработки данных и вычислительные центры. Активно использовать финансовый лизинг, инвестиционные фонды в сфере недвижимости и секьюритизацию активов для расширения источников финансирования развития цифровой инфраструктуры. Содействовать развитию цифровых платформ финансовых услуг для промышленности банками. Сосредоточившись на ключевых цепочках обрабатывающей промышленности, усилить агрегацию сценариев, интеграцию экосистем, сбор информации, проверку данных, оценку и ценообразование, а также инновации в продуктах для достижения «единого окна» в финансовые услуги, такие как расчеты, финансирование и управление денежными средствами. Упорядоченно продвигать развитие национальной платформы обмена кредитной информацией для движения капитала малых, средних и микропредприятий, оптимизировать кредитную информацию для заемщиков, впервые обращающихся за кредитом, и расширить доступность финансирования для малых, средних и микропредприятий в обрабатывающей промышленности. Поощрять сотрудничество финансовых учреждений с Китайской сетью обслуживания малых и средних предприятий для предоставления удобных услуг «финансирования» для малых и средних предприятий.
(8) Углублять финансовые услуги для производственных цепочек и содействовать интеграции цепочек капитала и производственных цепочек. Финансовым учреждениям рекомендуется предоставлять услуги по финансированию дебиторской задолженности, запасов, складских расписок и заказов малым и средним предприятиям (МСП) вдоль цепочки поставок на основе «кредита данных» и «объектного кредита», используя большие данные и конкретные сценарии. Использовать кредитную информацию о денежных потоках МСП для изучения «де-коровых» моделей цепочки поставок, независимых от кредитоспособности основных предприятий. Поддерживать агентства по кредитной отчетности корпораций в интеграции и объединении данных крупных производственных предприятий, складских и логистических компаний и других участников производственной цепочки, предоставляя банкам информацию о состоянии предприятий вдоль цепочки поставок, операциях по поставкам и сбыту, а также подтверждении прав по счетам. Совершенствовать деловые и технические стандарты для надзора за финансированием запасов (складских расписок), поддерживать разработку высококачественных интеллектуальных платформ надзора за складами и расширять онлайн-модели финансирования запасов (складских расписок). Углублять разработку и применение платформ для обработки счетов в цепочке поставок и единой системы регистрации и публичного освещения финансирования движимого имущества, а также повышать качество и эффективность услуг платформ по финансированию дебиторской задолженности. Использовать профессиональные преимущества и технологические возможности финансовых учреждений в области хранения средств, подбора партнеров и финансового управления для содействия интеграции МСП в экосистему развития производственных цепочек.
4.Поддержка рационального размещения промышленных предприятий и расширение пространства для развития.
(9) Повысить гибкость финансовых услуг для передачи промышленности и способствовать оптимизации регионального размещения предприятий. Поощрять финансовые учреждения к оптимизации распределения финансовых ресурсов и предоставлению финансовой поддержки для передачи промышленности в соответствующие регионы центрального, западного и северо-восточного регионов. Поощрять крупные банки к оптимизации межрегиональных систем управления кредитами, укреплению обмена информацией и координации услуг между филиалами в районах передачи промышленности и принимающих районах, а также предоставлению комплексных услуг, таких как подбор проектов и стратегическое консультирование, принимающим промышленным районам. Укрепить обмен публичными данными и информацией между принимающими государственными ведомствами и финансовыми учреждениями, а также оказывать поддержку филиалам в принимающих районах в предоставлении кредитной поддержки принимающим предприятиям на начальных этапах их создания на основе исторических данных, таких как производство и деятельность, финансовые показатели, рыночная позиция и кредитная история передающих предприятий. Улучшить услуги по кредитованию слияний и поглощений, кредитованию основных средств и синдицированному кредитованию для более эффективного обслуживания моделей передачи, таких как слияния и поглощения, совместные предприятия и сотрудничество. Ускорить развитие системы трансфера технологий и способствовать глубокой интеграции технологических и капитальных факторов.
(10) Повысить профессионализм финансовых услуг для специализированных отраслей и поддержать развитие промышленных кластеров. Содействовать созданию специализированных филиалов национальными банками. При условии управляемых рисков увеличить количество авторизованных местных филиалов для кластеров передового производства, специализированных промышленных кластеров МСП и инновационных промышленных кластеров с целью создания финансовых услуг для специализированных промышленных кластеров. Поощрять местные малые и средние банки к разработке кредитных продуктов, адаптированных к региональным промышленным особенностям, и повышать профессионализм обслуживания нишевых отраслей. Содействовать правовому и соответствующему законодательству сотрудничеству между крупными банками и национальными промышленными фондами в производственном секторе для предоставления комплексных финансовых услуг кластерам передового производства и специализированным промышленным кластерам МСП. Поддерживать венчурные фонды и другие организации в создании присутствия в кластерах. Развивать высококачественные специализированные площадки на региональных фондовых рынках для специализированных, инновационных и перспективных секторов, а также укреплять инкубацию, консультирование и профессиональные услуги для компаний, выходящих на биржу.
(11) Повысить удобство трансграничных финансовых услуг и расширить пространство для двусторонней открытости и развития на высоком уровне. Оптимизировать предложение финансовых продуктов и услуг для внешней торговли обрабатывающей промышленности. Запустить специальные инициативы для обслуживания малых и средних предприятий, выходящих на международный рынок. Улучшить упрощение процедур расчетов по текущим счетам и платежей, обеспечивая предприятиям возможность безопасно, эффективно и удобно осуществлять расчеты по трансграничной торговле. Расширить масштабы расчетов в юанях для трансграничной торговли, чтобы лучше удовлетворять потребности предприятий в расчетах по внешней торговле. Содействовать повышению качества и эффективности политики упрощения процедур расчетов по торговым балансам для предприятий высокого уровня. Поддержать квалифицированные предприятия в пилотном внедрении услуг по трансграничному объединению средств для облегчения скоординированного перевода и использования внутренних и зарубежных средств. Дальнейшее расширение страхования экспортных кредитов и кредитования в секторе внешней торговли. Укрепить информационно-просветительскую и политическую поддержку услуг хеджирования валютных рисков для повышения возможностей предприятий, выходящих на международный рынок, в управлении валютными рисками. Расширить сферу действия пилотной программы содействия трансграничному финансированию высокотехнологичных предприятий, специализированных, инновационных и технологически ориентированных МСП. Упорядоченно расширить сферу действия пилотной программы освобождения предприятий с иностранными инвестициями от регистрации для реинвестирования с целью облегчения внутренних инвестиций в акционерный капитал со стороны предприятий с иностранными инвестициями. Оптимизировать и улучшить пилотную программу квалифицированных иностранных партнеров с ограниченной ответственностью (QFLP). Улучшить список ограничений на использование доходов по счету капитала для повышения эффективности использования иностранного капитала предприятиями.
5.Усиление финансовой поддержки наращивания потенциала в области индустриализации
(12) Совершенствовать внутренние механизмы финансовых учреждений, обслуживающих обрабатывающую промышленность. Финансовые учреждения должны включить обслуживание новой индустриализации в свои долгосрочные операционные стратегии, оперативно корректировать свою деятельность в соответствии с потребностями национального развития и тенденциями промышленной трансформации и модернизации, а также увеличить поддержку среднесрочных и долгосрочных кредитов и кредитных линий для обрабатывающей промышленности. Банки должны разработать отдельные кредитные планы для обрабатывающей промышленности, усилить гарантии ресурсов в таких областях, как распределение экономического капитала, улучшить механизмы освобождения от должной осмотрительности и стимулирования, а также мобилизовать рядовых сотрудников для активного обслуживания малых и средних производственных предприятий. Поддерживать банки в разработке моделей оценки кредитоспособности, адаптированных к требованиям развития новой индустриализации, и формулировать дифференцированную кредитную политику и стандарты доступа, основанные на характеристиках конкретных отраслей и этапах роста предприятий. Направлять финансовые учреждения к соблюдению «двух непоколебимых» принципов, равному отношению ко всем типам предприятий и укреплению финансовых услуг для частных производственных предприятий.
(13) Укрепить координацию и сотрудничество различных финансовых инструментов. Содействовать обмену информацией и деловому сотрудничеству между банками, страховыми компаниями, компаниями по ценным бумагам, фондами, учреждениями, предоставляющими финансовые гарантии, и компаниями по управлению финансовыми активами, предотвращая при этом перекрестные финансовые риски и защищая конфиденциальность клиентов. Поддерживать финансовые холдинговые компании в интеграции различных финансовых ресурсов в рамках своих групп для предоставления комплексных финансовых услуг предприятиям. Поощрять страховые учреждения, дочерние компании банков по управлению активами, компании финансового лизинга и компании финансового лизинга предоставлять долгосрочную и стабильную финансовую поддержку развитию передового производства посредством акций, облигаций, фондов прямых инвестиций и финансового лизинга при условии контролируемых рисков и коммерческого согласия.
(14) Воспитывать команду междисциплинарных специалистов в области науки, техники, промышленности и финансов. Изучать и совершенствовать профессиональную организационную систему для финансовых услуг в сфере науки и техники, осуществлять совместное развитие талантов в различных научно-технических парках и научно-технических предприятиях, а также повышать уровень финансовых услуг в районах концентрации научно-технических ресурсов, таких как национальные высокотехнологичные зоны. Поощрять финансовые учреждения к привлечению и обмену талантами с профессиональным опытом в передовом производстве и смежных научно-технических областях для создания междисциплинарных команд по финансовому управлению и обслуживанию. Поощрять финансовые учреждения к размещению финансовых специалистов на ключевых предприятиях производственной цепочки, в кластерах передового производства, кластерах малых и средних предприятий, национальных зонах развития высокотехнологичной промышленности и новых районах национального уровня, а также к их регулярному размещению на предприятиях и в парках. Поддерживать обмен опытом и обучение с финансовыми учреждениями среди ключевых предприятий, государственных учреждений малых и средних предприятий, а также руководителей и финансовых сотрудников промышленных парков, и повышать совместимость процессов корпоративного финансового управления с процессами проверки банковских кредитов.
6.Укрепить координацию и взаимосвязь между финансовой и промышленной политикой.
(15) Укрепить организационное руководство и скоординированные механизмы продвижения. Народный банк Китая, Министерство промышленности и информационных технологий, Национальная комиссия по развитию и реформам, Министерство финансов, Государственное управление финансового надзора, Китайская комиссия по регулированию ценных бумаг и Государственное управление валютного контроля укрепят обмен информацией и координацию политики, повысят согласованность макроэкономических политических направлений и оптимизируют условия для реализации политики. Улучшить механизм работы по расширению среднесрочного и долгосрочного кредитования обрабатывающей промышленности, создать и усовершенствовать механизм регулярных рекомендаций по проектам для ключевых отраслей, использовать роль национальной платформы промышленно-финансового сотрудничества, постоянно наращивать усилия по продвижению проектов, соответствию финансирования и факторной безопасности, а также поощрять финансовые учреждения к поддержке ключевых областей новой индустриализации. Направлять финансовые учреждения к всестороннему сотрудничеству с компетентными органами, отраслевыми ассоциациями, ключевыми университетами и ведущими предприятиями для создания замкнутой экосистемы финансовой поддержки. Укрепить интеграцию политики и стандартов, включить отраслевые стандарты в финансирование и утверждение кредитов, рассмотрение листингов и регуляторные оценки, а также включить финансовые показатели в оценку проектов и развитие предприятий.
(16) Укрепить политические стимулы и ограничения. Углубить внедрение рефинансирования и субсидирования процентных ставок для научно-технических инноваций и технологической трансформации, эффективно использовать инструменты денежно-кредитной политики, такие как инструменты поддержки сокращения выбросов углерода, рефинансирование малого бизнеса и переучет, для поддержки ключевых областей новой индустриализации и развития малых и средних предприятий. Укрепить ключевой мониторинг кредитования обрабатывающей промышленности, призвать банки к выполнению всех требований политики, постоянно усиливать руководство макрокредитной политикой и способствовать здоровому порядку на финансовом рынке. Улучшить показатели оценки «зеленого» финансирования, выйдя за рамки простого использования масштаба финансирования отраслей «два роста, один капитал» в качестве критериев оценки.
(17) Улучшение механизмов поддержки местной политики. Местные департаменты промышленности и информационных технологий, развития и реформ, а также другие соответствующие департаменты совместно с департаментами финансового управления создадут механизм индивидуального консультирования по крупным проектам промышленного финансирования в своих регионах, активно координируя действия для решения таких проблем, как неполные требования и информационная асимметрия в финансировании проектов. Местные государственные учреждения, предоставляющие гарантии финансирования, будут поощряться к оказанию поддержки в повышении кредитоспособности квалифицированных малых и микропредприятий путем улучшения механизмов пополнения капитала, усиления повторных гарантий и компенсации рисков, а также оптимизации оценки эффективности. Национальные пилотные города по промышленно-финансовому сотрудничеству будут поощряться к усилению скоординированных инноваций в промышленной, налоговой и финансовой политике и улучшению таких механизмов, как компенсация рисков и субсидирование процентных ставок по кредитам. Использование роли национальной интегрированной сети платформ кредитного обслуживания для поддержки финансовых учреждений в углублении развития и использования кредитной информации. Будет поощряться создание базы данных отраслевых экспертов и базы данных для оценки инновационных возможностей предприятий для обеспечения интеллектуальной и информационной поддержки финансовых учреждений при рассмотрении кредитов и принятии решений.
(18) Создать и усовершенствовать скоординированный механизм предотвращения и контроля рисков. Создать механизм совместной оценки и раннего предупреждения промышленных и финансовых рисков. Министерство промышленности и информационных технологий, Национальная комиссия по развитию и реформам и другие ведомства усилят оценку рисков крупных проектов и ключевых отраслей, а также будут оперативно обмениваться информацией о проектах и предприятиях с высоким уровнем риска с департаментами финансового управления и финансовыми учреждениями. Поощрять финансовые учреждения к выполнению требований национальной промышленной политики, усилению управления кредитным риском и мониторингу использования средств, предотвращению рисков арбитража и нецелевого использования средств, а также к предотвращению «инволюционной» конкуренции. Строго соблюдать требования классификации кредитов для производственных предприятий, чтобы точно отражать профиль риска таких кредитов. Поддерживать банки в активизации усилий по урегулированию корпоративных неработающих кредитов в соответствии с законом посредством реструктуризации, списания, перевода и других средств.
Народный банк Китая
Министерство промышленности и информационных технологий
Национальная комиссия по развитию и реформам
Министерство финансов
Администрация финансового регулирования
Китайская комиссия по регулированию ценных бумаг
Государственное управление валютного контроля
29 июля 2025 г.
Дата публикации: 07.08.2025